海外信托计划控制上市公司股权的运作方式是怎样的?相比较个人直接持股会有 ...

[复制链接]
香港很多上市公司的股东为信任,而且不是信任公司以其固有资金投资持股的,而是某个上市公司开创人经过创建信任计划建立一个子公司持有该公司股权,而以自己或家属作为受益人来到达现实控制公司的目标(最少我是这么了解的)。如惠理团体(00806)的谢清海经过Cheah Capital Management Limtied控股、长江实业(00001)的李嘉诚经过两项信任DT1和DT2控股等。叨教: 1、为何这些开创人不以小我资金间接持股,而是要经过信任计划设立子公…
温馨提示:
好向圈www.kuaixunai.com是各行业经验分享交流社区,你可以在这里发布交流经验,也可以发布需求与服务,经验圈子里面禁止带推广链接、联系方式、违法词等,违规将封禁账号,相关产品信息将永久不予以通过,同时有需要可以发布在自己的免费建站官网里面或者广告圈, 下载好向圈APP可以加入各行业交流群 本文不代表好向圈的观点和立场,如有侵权请下载好向圈APP联系在线客服进行核实处理。
审核说明:好向圈社区鼓励原创内容发布,如果有从别的地方拷贝复制将不予以通过,原创优质内容搜索引擎会100%收录,运营人员将严格按照上述情况进行审核,望告知!
回复

使用道具 举报

已有(2)人评论

跳转到指定楼层
好的投资项目 发表于 2019-3-8 03:35:06
1. 如果设立了海外信托,受益人一般不会仅有自己,更多是家人,孩子,非婚生子,合伙人,需要激励的员工等等。
受益人不能只是自己,因为那样的话目的太明显单一(就给自己避税或者躲债),遇到诉讼到法庭上信托的对抗性没有,会被视为无效,或者look through到你身上,等于信托透明。

用海外信托持有资产或股权,是为了把所有权和受益权分离。比如你有一个已成年的小儿子,个人持公司股3.8%,爱赌,会不会担心某天他把名下的公司股份给当掉了呢。设了信托就不会有顾虑,本该在他名下的股份放到信托下,让他作为受益人之一,协议规定如果他被发现赌博当月只给他发1万块生活费(不赌发5万,持续半年不赌发鼓励奖20万等等,你说了算),公司交给专业经理人打理。这样就算他又有赌债了,只能等着被砍死,也没法把原本属于他股份贱卖了,因为股份的所有权在信托不在他。

2. 海外信托持股后,受益分配的时候,分的是受益,分红,都是在分钱;公司股份一直在信托下,不会被分的。钱如何分,是根据信托协议而定的。如果有几位受益人,多是根据信托之前的股权结构而定,或者协商而定。而且信托协议是可以根据需要随时修改的。

3. 国内信托和国外信托不同。国内的信托重点只在收益率,能帮你再多挣多少钱;国外的信托重点在保护,如何把财产保护的很好,如何传承给你的第四代第五代,而用什么方法再投资,可获得多少收益,只是附加服务之一。

为什么会这么不同呢。

我想首先是因为中国的信托法太不足。信托源于普通法,英国啊,最早目的是为了好好管理教会的财产。欧洲是大陆法系,和普通法差的很远,最早没有信托的概念,但是老有信托的官司要打,加上英国进入欧盟,信托的概念也就进入了少数大陆法系国家,相对比较厉害的是列支敦士登。中国是大陆法系/民法,2001年才正式出了信托法,各种漏洞,与民法法系各种冲突,也没有好好修改过。

然后是,中国的有钱人刚有钱没多久,还在享受挣钱的过程,没怎么想过要保护。

而且中国的富一代普遍特点,太努力工作,过于专注于企业和事业本身,没能好好照顾家庭,没能认真教养自己的二代和三代,也从没有从上一代那里得到一个家业传承的想法。等到要传家了,发现自己放手后没有什么事情可做生命空虚寂寞不想放手,或者没有好好培养接班人担心家业被毁不能放手。而现有的中国现在到处都有的所谓的家族办公室们,能做真正的家族办公室的又有几家呢。那么只能放给国外这些信托公司来做,他们都不懂老板们在想什么,中国人说话的思维做事的方式和他们完全不一样,如何服务中国的家族企业呢。
回复

使用道具 举报

赚钱商机 发表于 2019-3-8 03:35:07
TRUST作为一种特殊的财产管理行为和法律方式的根基就在于受托人和委托人之间的信任。
1、为何这些创始人不以个人资金直接持股,而是要通过信托计划设立子公司持股,自己作为受益人?这样的优势在哪?

首先,信托是他们为了达到某种目的,或是财产安全或是避免投资风险
上述例子中,李嘉诚通过他家族信托的设立其资产能够让他自由调度!
真的是非常可怕的一个人!
整个基础信托框架是DT1,DT2,DT3,DT4

GMO1QQm81eCQ3EMA.jpg


具体运作需要讲解的请私信我。
从他搭建的整个架构来看,保持了自身对资产的绝对控制权,又将所有权和收益劝分离,隔离不同资产,合理避税例如遗产税,财产保护和分配,公益等等



2、如果通过信托持股,受益人为整个家族,如果分家,到时候股权如何分配?


受托方百分百按照信托计划来进行分配,例如委托人规定好所有受益人按照股权比例来分配收益
公司股权分配除非是协议规定,特定条件下才有的情况


3、这种信托运作方式和我们国内的信托对比有何区别,类似资金信托还是财产信托?是否属于股权投资方式?期限、收益等如何运作?



这个可以直接探讨海外信托和国内信托的区别。
首先,政策法规方面
国内信托法能否对抗其他法律真正实现财产隔离不得而知
另外财产转移,例如不动产,股权等资产,等级资产等,难以完全转移到信托计划中。
其次,国内信托公司的资质,经验等都与海外有很大差距
最后,是客户本身需求有所不同,海外信托多是为了资产的传承分配等,国内信托多为避税转移资产,国内信托公司注重的是收益从中抽取的费用等。


对这块我也不展开了,具体真的感兴趣的,我再展开补充。
回复

使用道具 举报

您需要登录后才可以回帖 登录 | 立即注册

本版积分规则

24小时热文